メトロ・パシフィックがメラルコ株1.9%を124億ペソで買い増し
パンギリナン氏が率いるメトロ・パシフィック投資（MPIC）が、ラモン・アン氏のサンミゲル・グローバル・パワーからメラルコ株2,141万4,758株を124億ペソで買い取ります。1株580.99ペソで、直近90日の加重平均より16.2%高い水準です。MPICの持分は47.46%から約49.4%になります。
M&A・ExitNEWS
22本買収、合併、IPO、事業売却などのExit。
ACENがインドの太陽光を最大49%手放す、オランダ勢と4件目
アヤラ系のACENが、インド・ラジャスタン州で開発中の50メガワット（交流）の太陽光事業について、最大49%をオランダのDiamond India Renewables Oneへ譲る契約を9月29日に結びました。まず10%の議決権から段階的に移します。同社とDIROの取引はこれで4件目です。
ジョリビーがハイランズコーヒーの11%を売却、過半を手放す
ジョリビー・フーズが、ベトナムのハイランズコーヒーを持つ持株会社の11%をベトナム企業VTIに8,800万ドル（約137億円）で売ります。完了後の持分は49%となり、過半をVTIに渡します。ベトナムのコーヒー事業の企業価値は8億ドル（約1,247億円）と評価されました。
ジョリビー・フーズViet Thai InternationalGrabが後払い決済のAtomeを14億9,000万ドルで傘下に、フィリピンも対象
配車・デリバリー大手のGrabが、東南アジアで後払い決済を手がけるAtome Financialの株式60%を14億9,000万ドルで取得します。Atomeはフィリピンを含む5か国で2,500万人の利用実績と10億ドルの貸出残高を持ちます。2年後に残る40%も取得する枠組みです。
GrabAtome FinancialFinTechムーディーズがフィリピンの格付け会社に出資、世界大手では初
米ムーディーズが、マニラの格付け会社PhilRatingsに少数出資することで合意しました。世界的な格付け会社がフィリピンの国内格付け会社に出資するのは初めてです。今後3年で1,000億ドルを超えるインフラ投資が計画されており、国内の債券市場の拡大を見込んだ動きです。
ムーディーズPhilRatingsKKRがFirst Genから全株を売却、非公開化を断られた1か月後に
米KKRが、ロペス財閥系の発電会社First Genの持ち分19.9%をすべて売却しました。総額257億7,000万ペソです。8月に非公開化の提案を親会社に断られており、提案していた1株35ペソより1ペソ高い36ペソで手じまいした形になります。買い手はドバイ拠点のGateway Partners系です。
KKRFirst GenNickel Asiaがカザフスタンの銅鉱山に3,000万ドル、20%取得を完了
フィリピン最大のニッケル生産者Nickel Asiaが、カザフスタンの銅事業East Copper Productionの20%取得を完了しました。総額3,000万ドルで、4月の署名から約5か月です。同社にとって初の国外の鉱山投資で、ニッケル一本足からの分散にあたります。
Nickel AsiaEast Copper ProductionGCash上場はテック企業の上場を呼ぶのか、市場では見方が割れる
GCash運営会社Myntの上場について、正反対の見方が出ている。RCBCのRicafort氏はハイテク・デジタル関連の上場や資金調達を促すきっかけになりうるとする一方、Trading EdgeのAcoba氏は短期的には市場にとって弱材料だとした。最大923億2,000万ペソを1社が吸い上げるため、機関投資家が他の銘柄を売って資金を作る必要があるという理屈である。
Mynt Inc.RCBCFinTechGCash運営会社の923億ペソのIPOをSECが承認、10月20日上場
フィリピンSECが、電子マネーGCashを運営するMyntの登録届出書を有効とした。最大923億2,000万ペソ（約2,300億円）の新規株式公開で、想定時価総額は6,689億6,000万ペソ（約1兆6,700億円）とフィリピン史上最大になる。上場は10月20日、銘柄コードはGCASH。市場に出す株の比率は通常の15%ではなく12%で、大型案件向けの緩和措置を使う最初の会社になった。
Mynt Inc.GCashFinTechレビステ氏、自ら創業した太陽光会社の株を30億ペソ分売却。持分は11.51%へ
バタンガス州選出の下院議員レアンドロ・レビステ氏が率いるSolar Philippines Power Project Holdingsが、SP New Energy Corp.の株式24億株を1株1.25ペソで売却し、30億ペソを得た。持分は16.30%から11.51%に下がる。買い手は開示されていない。同社はエネルギー省から240億ペソの制裁金を科されている。
SP New Energy CorporationSolar Philippines Power Project HoldingsJollibee、海外事業の上場先を米国から香港へ変更。CEOも指名
フィリピン最大の外食企業Jollibee Foods Corp.が、分離を進めている海外事業の上場先に香港証券取引所を選んだ。1月の発表時点では米国市場を想定していた。海外事業を保有する持株会社JFCIのCEOには、現・最高財務責任者のRichard Shin氏を指名した。JFC本体はフィリピン証券取引所に残り、国内事業を担う。
Jollibee Foods CorporationJollibee Foods Corp. International国内初のデータセンターREIT、10月12日上場へ。売り出しは全額が既存株
PLDT傘下のePLDTが、データセンター8拠点を束ねたVITRO REITを10月12日に上場させる方向で動いている。国内初のデータセンターREITで、調達額は最大242億ペソ。売り出しはすべて既存株で、会社に新しい資金は入らない。稼働中の容量は約24メガワットだが、利益の半分は1拠点から出ている。
VITRO REITePLDTAIICTSI、モザンビーク・ナミビア・南アで港湾を手がけるTLGを100%取得へ
フィリピンの港湾大手ICTSIが、モザンビーク、ナミビア、南アフリカで港湾・貨物荷役を手がけるTLG Acquisition Holdingsの株式100%を取得することで合意した。売り手はアフリカのインフラファンドAIIMら。取得額は非公表で、当局の承認が残る。ICTSIは19か国で30ターミナルを運営しており、アフリカでの足場をさらに広げる。
International Container Terminal ServicesInc.LogisticsFAST Logistics、CVCが持つ40%を創業家が買い戻して完全所有に戻る
フィリピン大手の物流会社FAST Logistics Groupで、チョンビアン家が英系プライベートエクイティCVC Capital Partnersの持ち分40%の買い戻しを完了した。CVCは2020年に60億ペソ（約156億円）を投じて出資していた。6月に確定契約を結び、当局の承認を経て今回の完了に至った。買収資金はBDO Unibankからの融資でまかなう。
FAST Logistics GroupCVC Capital PartnersLogisticsGCash上場、923億ペソのうち会社に入るのは160億ペソ。残りは既存株主へ
GCashを運営するMyntが上場の日程を1日ずらし、10月20日とした。修正された目論見書によれば、最大923億ペソ（約2,400億円）の調達のうち、会社が受け取る新規資金は160億ペソ超にとどまる。残る762億6,000万ペソは既存の株主と経営陣に渡る。フィリピン史上最大の上場は、その大部分が投資家の資金回収である。
MyntGCashFinTech日清食品アジアがフィリピン即席麺合弁の株式21%を追加取得、70%へ
日清食品アジアが、フィリピンのUniversal Robina（URC）との即席麺合弁Nissin Universal Robina Corporationの株式21%を追加取得する。持ち分は49%から70%になり、URCは51%から30%に下がる。フィリピン競争委員会の承認が8月25日付で下り、実行は2027年1月7日を予定する。
Nissin Foods AsiaUniversal Robina Corporation日本 × フィリピンKKRのFirst Gen非公開化提案を親会社が拒否、「本来の価値を映していない」
米KKRが、ロペス系の発電会社First Genの株式を親会社から8.43%買い増し、残る浮動株11.67%に1株35ペソで公開買付をかけて上場廃止に持ち込む案を提示した。親会社のFirst Philippine Holdingsは8月15日付の書簡で「First Genの本来の価値を映していない」として応じない意思を伝えた。フィリピンの上場企業に世界的な投資会社が持ちかけた非公開化が、価格を理由に止まった。
KKRFirst Gen CorporationDominion Holdings、資本金を9倍にして東南アジア最大級の銅金鉱山を取り込む
上場するDominion Holdingsが、授権資本を34億2,000万ペソから300億ペソ（約780億円）へ9倍近くに増やす。南コタバト州のタンパカン銅金プロジェクトを持つ2社と合併し、未開発では東南アジア最大級とされる鉱区を上場会社に取り込む。
Dominion HoldingsIndophil Resources Phils.小売大手Robinsons Retail、ゴコンウェイ家の買い集めで8月31日に上場廃止
フィリピン証券取引所（PSE）が、小売大手Robinsons Retail Holdings（RRHI）の自主的な上場廃止を承認した。8月31日付で上場が消える。ゴコンウェイ家の投資会社JE Holdingsが110億9,000万ペソ（約288億円）を投じて買い集め、浮動株は0.31%まで下がっていた。
E-CommerceJollibee傘下のTim Ho Wan、日本のWDIから30%を取得し北米事業を完全子会社化
フィリピン外食最大手Jollibee Foods傘下のTim Ho Wanが、北米のマスターフランチャイズ合弁で日本のWDIが持つ30%を505万ドル（約8億円）で取得する。同時にWDIは日本の合弁でTim Ho Wanが持つ30%を約1億6,610万円で取得し、事業を相互に整理する。
Jollibee Foods Corporation日本 × フィリピンフィリピンのフィンテック企業AyannahがインドのECAPSと合併。シリーズBで約30億円調達を計画
フィリピンを拠点とするデジタル金融サービスを運営する「Ayannah」と、インドを拠点とする決済会社Electronic Cash and Payment Solutions (ECAPS)の合弁会社
FinTechGoBearがフィリピンのAsiaKreditを買収。倫理的な融資への平等なアクセスを
シンガポールに本社を構える、保険/クレジットカード/ローンなどの金融商品比較サイトを運営するGoBearは、香港、マレーシア、シンガポール、タイ、ベトナム、インドネシア、そしてフィリピンに展開し急成長